Heute gibt Leonardo bekannt, dass es eine verbindliche Vereinbarung über den Verkauf des Geschäftsbereichs Underwater Armaments & Systems (UAS) an Fincantieri für einen Betrag unterzeichnet hat, der auf einem Unternehmenswert basiert, der sich aus einer festen Komponente von 300 Millionen Euro zusammensetzt und den üblichen Mechanismen unterliegt Anpassung und um eine variable Komponente in Höhe von maximal 115 Millionen Euro bei Eintritt bestimmter Leistungsziele für das Jahr 2024, sodass ein Gesamtunternehmenswert von maximal 415 Millionen Euro erreicht wird. Der Abschluss der Transaktion wird für Anfang 2025 erwartet und unterliegt den typischen Genehmigungen für diese Art von Transaktion. „Der Verkauf von Underwater Armaments & Systems ist Teil des Plans zur Rationalisierung des Geschäftsportfolios von Leonardo. Die Initiative gibt der Zusammenarbeit zwischen Leonardo und Fincantieri im Rahmen einer effektiveren globalen Verteidigung und Wettbewerbsfähigkeit weitere Impulse.“ - erklärte Roberto Cingolani, CEO und Generaldirektor von Leonardo.
Unterwasserbewaffnungssysteme
Whitehead Alenia Sistemi Subacquei SpA, eine historische 100-prozentige Tochtergesellschaft von Leonardo, wurde als Unternehmen gegründet, das sich auf den Bau von U-Boot-Verteidigungssystemen und insbesondere Torpedos, Gegenmaßnahmen und Sonar spezialisiert hat. Anfang 2016 fusionierte das Unternehmen mit Leonardo, wurde zu einem Geschäftsbereich und wurde in „Underwater Armaments & Systems“ („UAS“) umbenannt. Der Geschäftsbereich umfasst auch eine 50-prozentige Beteiligung an der EuroTorp EEIG (gegründet mit Naval Group und Thales), die sich der Entwicklung und dem Bau des leichten Torpedos MU90 widmet und an zwei Standorten, Livorno und Pozzuoli, ansässig ist. Im Jahr 2023 erwirtschaftete der Geschäftsbereich UAS einen Umsatz von rund 160 Millionen Euro und ein EBITDA von 34 Millionen Euro.
Berater
Für die Zwecke der Operation wurde Leonardo von Rothschild & Co. als Finanzberater, von Studio Cappelli RCCD als Rechtsberater und von PwC bei der Erstellung der Finanzdokumentation der Zweigniederlassung unterstützt. UBS unterstützte das Risikokontrollkomitee von Leonardo bei der Bewertung der Transaktion und erstellte eine Fairness Opinion zu den wirtschaftlichen Bedingungen der Transaktion.
Transaktionen mit verbundenen Parteien
Für Leonardo stellt die beschriebene Transaktion angesichts der Korrelationsbeziehung zwischen Leonardo und Fincantieri (beides vom Ministerium für Wirtschaft und Finanzen kontrollierte Unternehmen) eine Transaktion mit verbundenen Parteien von „geringerer Relevanz“ gemäß den geltenden Vorschriften und dem von der Gesellschaft verabschiedeten Verfahren dar. Die Transaktion wurde vom Vorstand von Leonardo nach einer begründeten und einstimmigen positiven, unverbindlichen Stellungnahme des Kontroll- und Risikoausschusses in Ausübung der in seiner Funktion als Ausschuss für Transaktionen mit verbundenen Parteien ausgeübten Funktionen genehmigt im Interesse des Unternehmens bei Abschluss der Transaktion sowie auf die Zweckmäßigkeit und wesentliche Richtigkeit der relevanten Bedingungen.
